(1内蒙古财经学院 职业学院；2呼和浩特市商业银行 会计管理部，内蒙 古 呼和浩特 010000)
摘 要：文章从我国商业银行发展个人理财业务的必要性 入手，分析了其发展中存在的问题，并针对这些问题提出了我国商业银行个人理财业务的 发展对策。
关键词：商业银行；个人理财；金融市场
中图分类号：F83 文献标识码：A 文章编号：1007—6921(2009)12—0013—02
个人理财业务又称为“私人理财”或“对私金融服务”，是指商业银行在传统银行业务基础 上，利用其在机构、网点、技术、人才、信息等方面的优势，以个人客户(或家庭)为服务 对象，有效利用客户手中的闲置资金，根据客户的风险承受能力和投资偏好，运用现代金融 知识和各种理财金融工具做出合理的选择和比例搭配，设计多样化的个人金融产品及不同的 金融产品组合，为客户提供全方位的综合性金融服务，保证在既定风险下投资收益的最大化 。
1 我国商业银行开展个人理财业务的必要性
1.1 满足居民日益多样化的理财需求
随着我国经济持续快速的发展，城乡居民的可支配收入不断增长的同时，个人资产也呈现出 多样化趋势，由简单的现金、储蓄发展到股票、债券、基金、保险、外汇等，甚至是房产、 汽车、黄金以及古玩字画等多个品种。为了避免各种不确定性，有效地管理好个人资产，居 民投资理财的意识不断增强，但是人们的金融知识及理财技能普遍缺乏，需要由专门的理财 机构及理财专家来满足他们的投资需求。因此，我国商业银行发展个人理财业务，可以满足 居民多样化的理财需求，使其资产在避免各种金融风险的同时，达到保值增值的目的。
1.2 提高商业银行的竞争力
随着国内银行业的激烈竞争，商业银行的存贷利差逐渐缩小，经营收益增幅下降。同
时，伴随着资本市场的不断发展，一些企业开始脱离银行这一金融中介，转向资本市场进行 融资。商业银行若继续依赖传统的存贷款业务，则盈利的增长空间有限。因此，我国商业银 行只有不断转变功能，发展中间业务，寻求新的利润增长点，才有可能在竞争中求得生存和 发展，而个人理财业务作为银行中间业务的重要组成部分，凭借其业务范围广、风险小、收 入稳定、附加值高等特点，得到了银行的普遍关注。商业银行开展个人理财业务，可以实现 向全方位个人金融服务的转变，优化银行的资产结构，扩大商业银行的利润来源。同时通过 不断开发和创新业务品种，为客户提供个性化的金融服务，不仅可以维系稳定的客户资源， 而且可以塑造银行自身的品牌与市场形象，提升银行的竞争力，更好地迎接外资银行的挑战 。
1.3 防范化解商业银行的经营风险
长期以来，我国商业银行以传统的存贷款业务为主，由于存在一定的信贷风险，造成银行的 坏账损失。同时，在其经营过程中，也会存在流动性风险、信用风险和利率风险等，使得银 行面临一定的经营风险。而开展以中间业务为主的个人理财业务，则可以保证银行具有长期 稳定的客户资源和现金流，使商业银行在获得可观收益的同时，有效地降低和分散经营风险 。
2 我国商业银行开展个人理财业务中存在的问题
近年来，各家商业银行纷纷把发展个人理财业务作为夺取利润空间的至高点，在推出大量个 人理财产品的同时，不断加强各种软硬件的更新改造，从理念到业务运作所涉及的人员、机 构、设施及制度等方面进行了大量的探索，然而从实际运作情况看，形势不容乐观，业绩不 甚理想，仍存在着许多急需解决的问题。
2.1 分业经营现状制约了个人理财业务发展的空间
我国金融业实行分业经营的体制使得商业银行不能为客户提供全方位的“一站式”金融服务。商业银行、保险、证券公司之间无法进行直接的联系，只能通过代销产品的形式合作，这严重制约了理财产品的创新与发展空间，限制了理财新品的研究和开发能力。同时，银行无法根据客户的财务状况和风险承受能力为其制定个性化的产品，而只能停留在咨询、建议或推介理财产品等低层面的操作，并不能称之为真正意义上的理财。
2.2 相关法律法规的不完善制约了个人理财业务的发展
尽管目前我国《宪法》、《民法通则》、《刑法》、《公司法》、《商业银行法》等相关法 律均规定个人资产神圣不可侵犯，但这些法律对个人资产的保护还仅仅停留在资产实体上。 关于个人资产信息，包括商业银行向客户提供的个人资产账户信息的私密性保护，目前尚未 有成文的法律规定。由于中国传统文化中自古就有所谓的“财不外露”，从近期的市场调查 中来看，85%客户反馈在办理个人理财业务过程中最关心账户信息的安全性，这些都说明个 人客户对资产管理过程中账户私密性、安全性的极大关注，因此，目前国内个人账户信息保 护相关法律的缺失在一定程度上形成了对个人理财业务发展的制约。
2.3 金融市场对个人理财业务发展的制约
目前国内金融市场尚未完全实施利率市场化，金融企业尤其是商业银行仅能通过传统的金融 产品和服务实施竞争，既无法实现市场化利率条件下，通过产品定价实施竞争，更无法通过 产品利率结构的匹配实施产品创新；此外，由于中国资本市场尚不健全，可供投资的渠道极 为有限，股票、债券、保险业务品种结构单一，导致不同风险金融资产的组合配置受阻，尤 其是金融衍生品的发展受到相当程度的限制。这些，都制约了国内个人理财业务的发展。
2.4 理财产品具有明显的同质性
由于理财产品具有较强的模仿性，新产品一经推出，类似产品也会相继出现，因此，我国商 业银行所推出的理财产品具有同质性，银行自主创新能力不足，目标客户群基本相同，都是 将重点放在中、低端客户。个人理财产品大多只是传统业务的组合，尽管各家银行都积极推 出各种金融产品，但在产品的种类、结构和服务功能上往往大同小异。
2.5 营销手段相对落后
目前，我国商业银行个人理财业务的主要营销渠道仍是营业网点，通过有形网点的扩张来扩大市场份额，这样的分销体系，受空间和时间的限制，使银行与客户无法实现全面的沟通，客户享受服务的质量大打折扣。
2.6 信息系统不发达
商业银行的信息系统主要是指客户关系管理系统、金融信息分析系统等。随着个人理财市场的不断发展，这些信息系统将决定理财业务的质量。目前，多数商业银行采用以业务和账户为中心的传统的信息系统，而且商业银行、保险公司与证券公司之间有关客户信息的资料库并不能相互共享，这不利于对客户信息的全面了解，造成了客户信息资源的浪费，同时也不利于个人理财业务的纵向发展。此外，理财经理往往主要根据自身的知识储备为客户提供理财建议，并没有强大的信息系统作为支撑，缺乏一定的科学性。
2.7 缺乏具备专业知识和技能的理财人员
个人理财业务是知识密集型业务，具有集人才、技术、机构网络、信息、资金和信誉于一体 的特征，是金融业的“高技术”产业，个人理财业务的开拓和发展需要一大批知识面广、业 务能力强、实践经验丰富、勇于开拓、懂技术、会管理的复合型人才。而现在人员大都没涉 足或初涉足此项业务，缺乏专门的知识和业务培训以及分配激励机制，在一定程度上难以适 应个人理财业务飞速发展的需要。
3 我国商业银行开展个人理财业务的对策
3.1 逐步推进综合经营的试点改革
目前我国实行“分业经营、分业监管”金融体制，银行、证券、保险、基金等金融机构相互 独立，只能通过代销产品的方式进行合作，为客户设计一些简单的金融理财服务方案，这不 利于我国商业银行综合性个人理财业务的发展。要为客户提供“一站式”的金融服务，金融 业的综合经营是大势所趋。我国一些大型集团如中信集团、光大集团等，已基本具备综合经 营的雏形。我国应逐渐探索金融控股公司的综合经营模式，并逐步完善我国的法律法规，为 我国个人理财业务的发展提供政策支持，进而加快个人理财业务的产品与服务创新。
3.2 完善相关的法律法规
个人财产是个人隐私，应受法律保护。对私有财产的保护不仅是公民隐私受法律保护，更是现代文明社会个人信用状况不可侵犯的体现。账户信息的安全保密能不能得到充分的保 证，很多客户尤其是金融资产较高客户，都很关心这一问题。为客户保密是银行基本原则， 但这不仅需要制度上的要求，更应有法律建设上的要求，应有严格法律规定什么机构哪一级 部门有权查询、使用客户的信息。
3.3 加快金融市场的发展
我国应继续推进利率市场化改革，促进货币市场的健康发展；完善资本市场体系，增强资本 市场功能，积极推动股票市场和债券市场发展，稳步推动金融衍生品交易的试点，探索金融 衍生品市场的发展经验，如金融期货、期权等；大力推动银行、证券期货、保险业在业务合 作方面的创新，形成货币市场、资本市场与保险市场的联动发展格局。这不仅为商业银行个 人理财产品提供更多的投资渠道，同时也为个人理财产品的创新提供了空间。
3.4 加快理财产品的创新
商业银行要对货币市场、资本市场、保险市场、外汇市场、黄金市场以及新兴的金融衍生产 品市场进行深入研究，不断进行产品创新，积极开发和引进新产品。而新产品的出现要以市 场细分为出发点，体现出以客户为中心的经营理念，针对不同目标客户设计不同的产品，以 满足不同地区、不同收入以及不同年龄客户的不同需要。
3.5 转变商业银行个人理财业务的营销方式
商业银行原有服务只是以网点为单位，网上银行与电话银行普及程度不高，这种单一的服务渠道制约了商业银行个人理财业务的发展。个人理财业务应由单一的网点业务服务向网络化服务转变，建成以网上银行、以电子银行服务为依托的全国乃至全球化的多渠道网络体系。网上银行以及电话银行的发展，为银行的全能化服务提供了平台，打破了传统金融业的专业分工，模糊了银行业、证券业和保险业之间的界限，不仅能提供储蓄、存款、贷款和结算等传统银行业务，还可提供投资、保险、咨询、金融衍生业务等综合性、全方位的金融业务，真正为个人客户带来便利。这不仅实现了不受时间和空间限制的全天候服务，而且大大降低了原来固定场所的运营成本，提高了自身的竞争能力。同时也有助于商业银行拓宽金融服务领域，提高金融服务质量，强化金融管理。
3.6 完善客户关系管理系统
建立和运用客户资料库分析系统是银行个人理财业务的基础，以客户而不是账户为基础的客 户资料库在个人理财业务中起到重要的作用。银行可以通过整理和分析客户资料，及 时了解客户不断变化的需求，筛选优质客户，确定理财目标群体，并以此为基础为客户提供 个性化的理财建议，实施理财服务，实现客户资产的保值和增值。商业银行通过客户关系管 理系统，可以确定银行已有客户和潜在客户，并通过识别在市场竞争中最有利可图的客户群 ，准确确定目标市场，进而针对不同的客户实施不同的策略，为目标客户提供个性化、符合 客户心理的服务。同时它可以作为理财经理掌握客户动态，及时调整营销策略和提供服务的 重要工具，使理财经理与客户保持更持久的关系，提高客户的忠诚度。
3.7 提高理财人员的整体素质
对我国商业银行而言，要想在个人理财业务上形成特色和打出品牌，必须积极创造条件，实 施选拔和培养人才的战略，包括：①选拔一批理财专家作为培养对象，在选拔上要坚持高标 准，高起点，将一批具有熟悉金融专业知识、具有投资意识和营销经验的业务骨干选拔到理 财岗位上来。②强化专业性的系统培训，重点加强投资理财知识、客户营销技巧、理财方案 设计的培训。可以通过与证券、保险等行业的横向交流使理财人员全面掌握各类投资市场知 识。③实行资格准入制。统一对理财人员进行资格认证和考核管理，做到持证上岗，从而提 高社会公信度。④对理财人员在待遇上给予一定倾斜，并制定相应的激励机制，增强理财 岗位的竞争力和吸引力。